Pennsylvania ville skapa ett kostnadseffektivt program för att förhindra bostadslöshet samtidigt som hushållsägaren fortfarande är ansvarig. Avsikten var att tillhandahålla tillfälligt pantstöd för att ge den brottsliga låntagaren tid för att hitta ett jobb, få vidareutbildning eller träning och ta med hypotekslånen nuvarande. Fonderna var utformade för att vara ett lån, inte en hand-out. Hemmaprogrammet Emergency Mortgage Assistance Programme (HEMAP) skapades 1983 genom passage av Act 91.
Kvalificering
För att kvalificera sig för HEMAP måste bostadsägaren vara i ekonomisk nöd utan eget eget ansvar, och hushållens inkomster, besparingar och kostnader måste dokumenteras. Fastigheten måste vara belägen i Pennsylvania, ägare och antingen en enfamilj eller tvåfamiljshus. Låntagaren måste ha haft en bra betalningshistorik före brottsligheten och måste vara minst 60 dagar sen med betalningen. Investeringar, semester eller kommersiella fastigheter kvalificeras inte. Vissa lån från Federal Housing Administration (FHA) kan inte kvalificeras.
Lägga märke till
Lag 91 kräver att långivare, innan de initierar avskärmning, skickar brottsliga låntagare ett meddelande som informerar dem om HEMAP-programmet. I meddelandet anges att låntagaren har 33 dagar från mottagandet av tillkännagivandet för att träffas ansikte mot ansikte med konsumentkreditrådgivare, och vid detta möte kommer låntagaren att få HEMAP-ansökningsblanketten. Långivaren kommer att fördröja avskärmning i 30 dagar efter mötet. Pennsylvania bostadsbyrå skickas kopior av alla meddelanden.
Ansökan
Låntagaren kan fila HEMAP-ansökan när som helst efter kreditrådgivningssessionen, och avskärmningsprocessen kommer att stoppas när ansökan godkänns. Sökanden måste visa att de missade betalningarna berodde på omständigheter utanför hans kontroll och att han har en rimlig förväntan att göra hypotekslån på en viss framtid. Låntagare lämnar in sina finansiella poster för granskning, och långivare är skyldiga att tillhandahålla hypotekslån.
Bistånd
Det finns två typer av hjälpmedel tillgängliga. En är en schablonbelopp för att få lånebeloppet, med låntagaren ansvarig för alla framtida hypotekslån. Den andra är fortlöpande hjälp, i vilket fall hypotekslån tas med nuvarande och månatliga betalningar fortsätter i två år eller en tills det totala lånebeloppet når 60 000 dollar, beroende på vilket som kommer först. Låntagaren betalar en del av inteckning varje månad.
Återbetalning
HEMAP-deltagarna betalar programmet upp till 40 procent av sin hushålls netto månadsinkomst, för varje månad får de hjälp. Den minsta månatliga betalningen är 25 dollar. Räntesatserna för HEMAP-lån är 9 procent för lån som stängs den 1 januari 2009. Priserna fastställs årligen för lån som stänger efter det datumet.
