Företagen tillgriper olika medel för att finansiera verksamheten och förbli ekonomiskt flytande. Traditionella finansieringsprocedurer innebär utgivning av skuld- eller aktieprodukter på offentliga marknader eller genom privata ledningar. Övriga former av företagsfinansiering inkluderar pantsättning av kundfordringar, finansiering genom fasta fastighetsförfaranden och factoring kundfordringar.
Definition
Kundfordringar är en praxis där ett företag använder pengar som förväntas av kunder - det vill säga kundfordringar - som säkerhet för ett lån. Denna process gör att verksamheten kan finansiera sin verksamhet till en kostnad som kan vara billigare än ett traditionellt låns ränta. Dessutom behåller organisationen titeln på fordran, vilket betyder att den fortfarande äger dem och kan klassificera dem som kortfristiga tillgångar i balansräkningen. En kortfristig tillgång är en resurs som ett företag kan sälja - eller omvandla till kontanter - under de kommande 12 månaderna. Exempel är kontant, förutbetalda kostnader och varor.
Hur det fungerar
Pantsättningsprocessen börjar med avdelningschefer och företagsledning som diskuterar företagets finansieringsbrist, studerar alternativ för att finansiera pantsättning och upprättar en lista över kundfordringar att begå. Därefter granskar företagets kreditförvaltare listan med långivare, som lyssnar på fordranernas kvalitet - särskilt kundens betalningsprofiler och kreditvärdighet, tillsammans med hur länge de har gjort affärer med organisationen. Nästa steg är att bestämma låneförhållandet, en metrisk som gör det möjligt för företaget att ta emot finansiering men inte få sin väg i hela pantsättningsprocessen. Med andra ord upprätthåller en långivare viss hävstångseffekt i kreditprocessen genom att bara framföra en del fordringar som ställts till buds. Till exempel ålägger en organisation $ 1 miljon fordringar och lånet till förhållandet är 75 procent. Följaktligen får verksamheten $ 750 000, eller $ 1 miljon gånger 75 procent. Efter att ha bestämt värdepappersvärdet och undertecknat ett formellt kontrakt, lämnar fordringsägaren ett lån på fordran, vilket gör det möjligt för långivaren att samla på fordran om låntagaren så småningom standardiseras.
Relevans
Pantsättning är en form av finansiering utanför balansräkningen. det vill säga ett företag noterar inte sina fordringar tillsammans med motsvarande skuld. Detta frigör kapital, minskar regleringsskalning och underlättar bekymmerna för organisationens befintliga villkor för fordringsägare. Fordringar som kan pantsättas kan frigöra kapital, eftersom det inte ger upphov till ytterligare skuldrapportering - en välsignelse för företag inom industrier, såsom bank och försäkring, där tillsynsmyndigheterna behöver vissa skuldkvoter.
Kundfordringar Factoring
Förutom pantsättning kan ett företag fakturera sina fordringar för att driva operativa kontanter. Fakturering av förväntade kundöverföringar innebär att fordran direkt säljs till en långivare. Som ett resultat sänker verksamheten fordringarnas titel till borgenären. Bolaget meddelar kunder att skicka betalningar direkt till långivaren.
