Livscykeln för ett lån spelar en viktig roll i den ekonomiska hälsan för både individer och företag. Individer använder lån för att finansiera sina högskoleundervisning, bilinköp och bostadslån. Företagen är beroende av lån för att finansiera investeringar och expansionsplaner. Oavsett deras syfte följer alla lån samma allmänna livscykel. En förståelse för lånets livscykel hjälper låntagaren att förbereda sig för alla steg i utlåningsprocessen.
Förkvalificering och ansökan
Förkvalificeringsprocessen innebär en diskussion mellan låntagaren och långivaren angående lånets specifika detaljer. Diskussionen kan innehålla de mål som låntagaren vill uppnå med lånets intäkter, låntagarens kredithistoria och långivarens räntesatser. Låntagaren lämnar in och ansöker, som innehåller omfattande uppgifter om lånets syfte och låntagarens förmåga att återbetala lånet till den angivna räntan.
Underwriting Analysis
När långivaren får lånansökan har långivarens försäkringstagare uppgift att verifiera ansökningsdata. Om en låntagare lämnar felaktig eller vilseledande information i hans låneansökan, måste försäkringsgivaren finna det för att förhindra att långivaren utfärdar ett potentiellt riskabelt lån. Medan försäkringsstandarder för inteckningar var ganska löst fram till finanskrisen 2008, godkände Consumer Financial Protection Bureau strängare försäkringsstandarder för hypotekslån i januari 2014.
Godkännandeprocess
Efter att försäkringsgivarna har verifierat ansökningsdata måste den ansökan genomgå godkännandeprocessen. En kreditanalytiker granskar uppgifterna i ansökningsblanketten för att avgöra om låntagaren har tillräckliga resurser för att återbetala lånet, eller om den låntagaren har en signifikant risk för att lånet är felaktigt. Dessa kriterier kan omfatta inkomstkällor, kreditbetyg och värde av säkerheter. Företagslån utvärderas också med hjälp av bokslut, lånsmål och garantier av företagsledare.
Utbetalning och återbetalning
När lånet är godkänt betalar långivaren medel till låntagaren och återbetalningsplanen börjar. I vissa fall, till exempel med studielån, har låntagaren en viss grace period mellan utbetalningen och starten på återbetalningsplanen. Låntagaren är ansvarig för att betala saldot på lånet plus ränta enligt betalningsplanen som anges i låneavtalet. När låntagaren uppfyller villkoren för återbetalning slutar lånets livscykel.
