Företag använder komponenter eller faktorer för att tillverka produkter. Produktionsfaktorerna är mark, arbete, kapital och entreprenörskap. Mark avser jord, metaller och alla andra naturresurser. Arbete är allt arbete som utförs av anställda i företaget. Kapital är den investering som krävs för att driva verksamheten. Entreprenörskap är kompetensen hos företagets ägare för att upprätthålla och bibehålla verksamheten.
Gratis naturgåva
Tillgången till resurser, som jord, mineraler och vatten, är i grunden fast. Man kan inte skapa dessa resurser. Värdet på marken beror på dess fysiska plats och de resurser som den innehåller. Mark köps och säljs av individer. Ägandet av marken överför från en person till en annan. Dessutom kan jordbruksproduktionskapaciteten förändras av människan. Till exempel, när man odlar vete på landet, kan han kanske producera "x" kvantitet. När ris odlas på samma mark kan personen få "2x" kvantiteter.
Orörlighet
Mark är fast och immobil. Det kan inte överföras från en plats till en annan. Endast värdet av dessa resurser kan överföras. Värdet och fertiliteten i marken tenderar att variera från plats till plats. Mark på en plats kan vara mycket bördig och kan ge god kvalitet avgrödor. Marken i ett annat område kan vara oförskämd, och det kan inte vara möjligt att odla någon slags grödor.
Primärproduktionsfaktor
Mark är en primär produktionsfaktor. Företag som producerar varor behöver en fysisk adress att driva. Företaget kan äga landet eller hyra det. Förvaltningen behöver inte nödvändigtvis ockupera landet. Ibland kan företag ha flera kontor, växter och lager internationellt. I sådana fall måste internationella regler följas separat från företagets huvudkontor.
Passiv produktionsfaktor
Land i sig kan inte producera något för företaget. Arbete måste genomföras för att omvandla marken till ett användbart tillstånd. Investeringar behövs på marken för att bygga ett kontor. Företaget måste ha arbetare att bygga lokalerna. Entreprenörskap krävs för att starta, upprätthålla och växa verksamheten.
