Lagstadgade revisioner krävs av myndigheter eller branschregulatorer. Banker, försäkringsbolag och mäklarfirmor lämnar regelbundet reviderade lagstadgade bokslut. Lagstadgade revisionsförfaranden varierar och inkluderar förståelse för affärsenhetens verksamhetsmiljö och kontroller. Revisionsförfarandena kan också kräva att revisorer testa interna mekanismer samt kontosaldon och uppgifter om konton.
Förstå driftsmiljön
En revisor kontrollerar om en organisations interna praxis överensstämmer med industrins riktlinjer och regler och att de är etiska. En revisor lär sig om interna processer genom att skicka enkäter, enkäter, checklistor och formella anmälningar, till exempel "förfrågningsbrev", till segment eller avdelningar. En "förfrågningsbrev" ber en anställd att ge specifik information om en policy, en process, en uppgift, en avdelning eller en verksamhet som är relaterad till det område som granskas. Exempelvis kan en revisor fråga en riskchef hos Bank ABC för att ge information om bankens marknadsriskriskberäkningsmetoder.
Förstå kontroller
En revisor lär sig om en affärsenhetens kontroller genom att fråga anställda, industrikonsulter eller externa revisorer. Exempelvis kan en revisionsexpert som granskar ett bank- eller mäklarföretags riskhanteringspraxis söka råd och information från bolagets revisorer, skattspecialister, riskhanterare, finansanalytiker och handlare. En revisor kan också lära sig mer om en företagsenhetens kontroller genom att läsa branschpublikationer eller tidigare års revisionsrapporter och arbetsdokument. Exempelvis kan en revisor som granskar EZ Insurance Company verksamhet läsa en tidskrift om finanssektorns bransch.
Testkontroller
En specialist som utför en regelbunden revision av ett finansiellt institut utvärderar huruvida företagsprocedurer och kontroller - operativa mekanismer för bedrägeri eller förebyggande av fel - överensstämmer med industripraxis och standarder som fastställs av tillsynsmyndigheter. En revisor kontrollerar också att sådana kontroller är adekvata, fungerar korrekt och förstås av alla anställda som är involverade i processer. Till exempel kan en revisor kolla över företagets ABC: s löneavdelningspraxis för att säkerställa att tre individer undertecknar alla kontroller på minst $ 10 000.
Testkonto saldon
En revisor utför test på kontosaldon för att säkerställa att finansiella rapporter inte är väsentligt felaktiga - det vill säga felfri - och överensstämmer med regelverk, branschpraxis och lagstadgade principer. Sådana principer avser endast lagstadgade stadgar, och de kan skilja sig från allmänt accepterade redovisningsprinciper. Felaktigheter anger bokföringsfel eller matematiska felaktigheter i finansiell rapportering och presentation.
Testkontoinformation
En revisor utför tester av konton och saldon på ett banks, ett försäkringsbolags eller en hedgefonds kontosaldo för att kontrollera att sådana saldon och företagsredovisning är korrekta och fullständiga. Kompletta finansiella rapporter innehåller en balansräkning, ett resultaträkning, en redovisning av kassaflöden och ett eget kapital.
