Ett företag måste finansiera sin verksamhet, expandera sin verksamhet och trivas på lång sikt. För att göra detta beror ett företag på en företagsredovisning av kassaflöden, även kallad likviditetsrapport. Att veta vilka bränslen ett företags tillväxt är viktigt, särskilt för investerare som köper företagsaktier med ett långsiktigt perspektiv.
Definition
Ett kassaflödesanalys är en bokslutsrapport som berättar för investerare hur ett företag använder sina medel. Uttalandet ger insikt i ett företags likviditetsrörelser, vilket belyser hur det upprätthåller tillräckliga rörelsekapitalnivåer. Rörelsekapitalet mäter kortfristig kontantillgång och motsvarar omsättningstillgångar (t.ex. kassa och lager) minus kortfristiga skulder, även kända som kortfristiga skulder. Ett företag med flera dotterbolag kombinerar eller konsoliderar likviditetsrapporterna för alla dotterbolag för att upprätta en koncernredovisning över kassaflöden. I redogörelsen redovisar revisorerna konsoliderade kassaflöden från operativ verksamhet, investeringsverksamhet och finansieringsverksamhet.
Betydelse
En redovisning av kassaflöden är ett viktigt dokument som investerarna håller ögonen på. Rapporten drar sin betydelse från det faktum att det ger uppgifter om företagets solvens - det vill säga dess förmåga att betala skulder. För investerare och finansmarknadsaktörer är det viktigt att företagsledningen visar att företaget inte lägger alla ägg i en korg, det vill säga att företagsledningen diversifierar sina investeringar i olika ekonomiska sektorer.
Verksamhetsaktiviteter
Den första posten i ett koncernredovisning över kassaflöden avser verksamheten. Avsnittet omfattar kassaflöden och betalningar som avser företagets dagliga verksamhet. Dessa inkluderar betalningar till leverantörer, kvitton från kunder, räntekostnader, arbetskostnader och andra allmänna kostnader. Koncernens kassaflöde från den löpande verksamheten avser även ränte- och utdelningar som erhållits från andra bolag och betalade inkomstskatter.
Investeringsverksamhet
Koncernens kassaflöden från investeringsverksamheten berättar för en historia om ett företags investeringsstrategi på kort och lång sikt. Avsnittet indikerar för allmänheten och investerare där ett företags prioriteringar ligger. Lika viktigt är att investeringsverksamheten ger insikt om de ekonomiska förhållandena, eftersom toppledare i allmänhet är euforiska för långsiktiga investeringar om ekonomin är stark. I avsnittet "Investeringsverksamheten" redovisar företagets revisorer inköp eller försäljning av utrustning och maskiner, lån till andra företag och inköp av värdepapper, såsom aktier och obligationer.
Finansieringsverksamhet
Konsoliderat kassaflöde från finansieringsverksamheten ger investerare användbar information om företagets rörelsekapital och kapitalstruktur. Kapitalstruktur avser de olika finansieringskällor som ett företag använder för att finansiera sin verksamhet. I synnerhet avser finansieringsverksamheten ökningar eller minskningar av utbetalade lån, inlåning av obligationer och utdelningar. Återlösen av obligationer innebär att skulden återbetalas före löptid och är en vanlig praxis, särskilt när obligationsräntorna är högre än marknadsräntorna.
